Livrente eller aldersopsparing
De to ordninger er hinandens modsætninger: livrenten belønner dig ved indbetalingen og beskatter dig ved udbetalingen, aldersopsparingen gør det omvendte. Derfor afhænger svaret næsten udelukkende af din skat nu, din skat som pensionist og din adgang til pensionstillæg.
Kort svar
Lægger du 50.000 kr. om året i en livrente og har en marginalskat på cirka 42 % i dag, sparer du 21.000 kr. i skat årligt; pengene beskattes til gengæld som personlig indkomst ved udbetaling, og ydelsen modregnes i pensionstillægget. Lægger du de samme 50.000 kr. efter skat i en aldersopsparing, får du intet fradrag nu, men udbetalingen er skattefri og påvirker ikke tillægget. Med samme afkast og samme skattesats nu og senere er de to ruter omtrent lige gode før modregning. Det, der afgør valget, er derfor forskellen mellem din skat nu og senere, og om du får pensionstillæg.
Indhold på siden
De to ordninger sat op mod hinanden
| Livsvarig livrente | Aldersopsparing | |
|---|---|---|
| Fradrag ved indbetaling | Ja, uden loft via arbejdsgiver; privat op til 63.200 kr. straks | Nej |
| Indbetalingsloft | Intet (privat: fordeling over 10 år ved store indskud) | 9.900 kr. pr. år, 64.200 kr. de sidste 7 år før folkepensionsalderen |
| Skat ved udbetaling | Personlig indkomst | Ingen |
| Modregning i pensionstillæg | Ja, fuldt | Nej |
| Udbetalingsform | Livsvarig månedlig ydelse | Engangsbeløb, rater eller løbende, du bestemmer |
| Ved død | Bortfalder uden garanti | Udbetales til begunstigede |
| Afgift ved hævning før tid | 60 % | 20 % |
Hvornår vinder livrenten
- Når du betaler mellemskat eller topskat i dag og forventer at ligge under grænsen som pensionist. Fradragsværdien nu overstiger skatten senere.
- Når du vil have en indkomst, der aldrig slipper op, og ikke selv vil styre nedsparingen.
- Når du vil indbetale mere end aldersopsparingens loft. Loftet på 9.900 kr. rækker ikke langt for den, der først begynder at spare op sent.
Hvornår vinder aldersopsparingen
- Når du ligger under mellemskattegrænsen både nu og som pensionist. Så er fradragets værdi lav, og skattefriheden ved udbetaling er lige så meget værd.
- Når du forventer at få pensionstillæg. Aldersopsparingen tæller ikke med i indtægtsgrundlaget, mens livrenten aftrappes med 30,9 % for enlige over bundfradraget.
- Når du vil have fleksibilitet: et engangsbeløb til boligen, en buffer eller en arv uden pensionsafgift.
- Når der er under 7 år til folkepensionsalderen og du kan bruge det høje loft på 64.200 kr..
Regneeksempel: 50.000 kr. om året i 10 år
Bemærk, at 50.000 kr. om året overstiger aldersopsparingens lave loft på 9.900 kr.. I praksis kan aldersopsparingen kun bære hele beløbet i årene med det høje loft.
- Aldersopsparing eller ratepension
Samme skattelogik, men med tidsbegrænset udbetaling.
- Livrente og pensionstillæg
Tabel over modregningen.
- Aldersopsparing: reglerne
Lofter, afgift og udbetaling.
Ofte stillede spørgsmål
Kan jeg have både livrente og aldersopsparing?
Ja, og det er en almindelig kombination: livrenten som livsvarig grundsikring med fradrag, aldersopsparingen som skattefri og fleksibel buffer uden for pensionstillæggets regnestykke.
Hvad sker der, hvis jeg indbetaler for meget til aldersopsparingen?
Beløb over loftet pålægges en afgift, medmindre de flyttes til en fradragsberettiget ordning. Selskabet kan normalt hjælpe med at flytte overskydende indbetaling til for eksempel en livrente.
Hvilken af de to er bedst til arv?
Aldersopsparingen. Den udbetales til de begunstigede uden indkomstskat og uden pensionsafgift, mens en livrente uden garanti bortfalder ved død.
Din personlige pensionsberegning
Se livrenten i din samlede pension
Læg din livsvarige ydelse sammen med folkepension, ATP og resten af opsparingen, og se hvor længe det hele rækker.
Se hvordan dine ordninger påvirker din samlede pensionKilder og kontroldato
- Livsvarig livrente — fradrag, opfyldningsfradrag og fordeling over 10 år (Skattestyrelsen) · kontrolleret 17. oktober 2026
- Aldersopsparing og aldersforsikring — beløbsgrænser og skat (Skattestyrelsen) · kontrolleret 17. oktober 2026
- Fradrag for indbetalinger til pension, beløbsgrænser og afgift ved hævning før tid (Skattestyrelsen) · kontrolleret 20. oktober 2026
- Satser for folkepension og pensionstillæg (Beskæftigelsesministeriet) · kontrolleret 17. oktober 2026
- Folkepension — satser, indkomst og udbetaling (borger.dk) · kontrolleret 20. oktober 2026
- Skat af pensionsudbetalinger og fradrag for indbetalinger (Skattestyrelsen) · kontrolleret 17. oktober 2026
- Pensionsbeskatningsloven (Retsinformation) · kontrolleret 17. oktober 2026
- PensionsInfo — samlet overblik over egne pensioner (PensionsInfo) · kontrolleret 17. oktober 2026
Om denne side
Pensionsrapport.dk er en dansk pensionsberegner, der viser, hvor længe din pensionsopsparing kan række. Indholdet er skrevet ud fra officielle danske kilder og vores dokumenterede beregningsmetode. Beløb i beregneren er før indkomstskat.
Indholdet er generel information, ikke individuel investerings-, skatte- eller pensionsrådgivning. Kontakt os på support@pensionsrapport.dk. Læs mere om os og vores privatlivspolitik.